스윙투자 - 기본적분석

기본적 분석은 재무제표를 바탕으로 진행한다!

 

1. 시가총액

200억 미만인지 아닌지 확인!

 

 

2. 주주 현황

 

대형주: 최대주주가 대략 20%정도 보유

소형주: 최대  주주가 30%이상 보유

 

그런데 주주현황에 사람이 아닌 이상한 회사가 최대 주주로 되어 있으면 피하는것이 좋다.

그리고 국민연금공단이나 한국관광공사 등등 국가가 주주로 있으면 쉽게 망하지 않는 기업이라고 보면 된다.

 

주주현황

3. 당기 순이익

당기 순이익이 + 인 회사가 좋다. - 가 아닌 회사가 좋다.

 

4. 부채 비율

부채 비율은 시간이 갈수록 낮아 지는 것이 좋은 회사! 짱!

 

5. 유보율

유보율이 시간이 갈수록 증가하거나 많은 회사가 좋다!

 

당기순이익, 부채비율, 유보율

6. 재무제표

단어설명: 

유동 - 1년 이하 (단기)

비유동 - 1년 이상 (장기)

 

 

부채 단기차입금을 보면 114,315 억원을 1년안에 은행에 갚아야 한다.

단기차입금

자본잉여금 42,640 억원 

이익잉여금(결손금) 812,772 억원

 

자본잉여금, 이익잉여금

 

자본잉여금 + 이익잉여금 > 단기차입금 이라면 "들어오는 돈 > 갚을돈" 이라는 뜻이기 때문에 망하지 않는다는 해석이다!

반대가 되는 경우에는 갚을돈이 많아지므로 유상증자(악재)를 하게 된다! 

 

회사의 가치를 매기는 방법

자본금이 14,890억이고 (유보율 - 부채비율) 5545.64% - 181.36% = 5364.28%이다.

자본금 * (유보율 - 부채비율) = 14,890 * 53.6428 = 798,741 억원의 현재 가치를 갖고 있는 회사이다!

 

 

 

 

현재의 가치와 시가총액을 비교하여 보면 

798,741 - 489,108 = 309,633억원 갭이 있는것이다.

(현재의 가치 / 시가총액 - 1) * 100 =  63 %의 갭이있고 지금의 주식가격이 63%는 더 올라줘야 현재의가치이 798741에 해당 되게 된다.

 

현재 현대차 가격이 197,500 * 1.63 = 321,925원 정도까지는 오를수 있다는 얘기가 된다!

 

그래서 지금 현대차의 적정 주가는 321,925원 정도가 될수 있다고 볼수 있다.